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Los pagos con Bitcoin dejarían de ser prácticamente útiles

¿Por qué cualquier pago con bitcoins sin periodo de retención se convertiría de repente en una operación fiscal?

Imagina que te compras un café por la mañana.

No con tu tarjeta de débito.

No con dinero en efectivo.

Sino con Bitcoin.

El pago solo tarda unos segundos. El comerciante recibe el dinero al instante. Las dos partes quedan contentas.

Pero, en lo que a impuestos se refiere, el trabajo no ha hecho más que empezar.

Tienes que documentar,

• ¿Cuándo exactamente compraste esos bitcoins?,
• ¿a qué precio?,
• qué valor en euros tenían en el momento del pago,
• cuánto has ganado o perdido,
• de qué lote de compra proceden los bitcoins utilizados,
• y si con eso has superado tu límite anual.

De repente, un simple pago por un café se convierte en una operación relevante a efectos fiscales.

Eso es precisamente lo que pasaría si se eliminara el plazo de retención de un año.

A efectos fiscales, pagar equivale a vender

Lo que muchos no saben:

Si pagas con bitcoins, a efectos fiscales se considera que vendes tus bitcoins.

Desde el punto de vista jurídico, se trata de lo que se conoce como «enajenación» en el sentido del artículo 23 de la Ley del Impuesto sobre la Renta. En este caso, da igual si el bitcoin se vende primero a cambio de euros o se intercambia directamente por bienes o servicios.

A efectos fiscales, en ambos casos pasa lo mismo.

Hoy en día, eso apenas se nota en el día a día.

Si tienes bitcoins durante más de un año, luego puedes venderlos sin pagar impuestos… o usarlos para pagar.

Precisamente por eso, hoy en día mucha gente puede usar el bitcoin como medio de pago sin complicaciones.

Si se eliminara el plazo de tenencia, cada pago individual tendría, en principio, relevancia fiscal, independientemente de si los bitcoins se han mantenido durante diez días o diez años.

Un pequeño ejemplo

Thomas lleva varios años comprando bitcoins de forma habitual.

En 2030, paga un café de 5 euros con su monedero Lightning.

El vendedor está encantado con lo rápido que ha llegado el pago.

Para Thomas, en cambio, empieza el cálculo de los impuestos.

Se da cuenta de que:

• ¿Qué bitcoins se usaron?
• ¿De qué compra son exactamente estos satoshis?
• ¿A qué precio los compraste?
• ¿Qué beneficio se ha obtenido con ello?

Y todo eso por un café.

El límite exento solo parece útil a primera vista

A menudo se dice:

«Pero si existe el límite exento de 1.000 euros».

Por desgracia, no es tan sencillo.

Porque este límite no se aplica por pago, sino al conjunto de todas las operaciones de venta privadas de un año natural.

Además, se trata de un límite de exención y no de una deducción.

Si se supera el límite aunque sea solo por un euro, todas las ganancias estarán sujetas a impuestos.

Pero, sobre todo, sigue habiendo mucho papeleo.

Porque solo quien documente cada uno de los pagos con bitcoins podrá demostrar más adelante si se ha superado o no el límite exento.

Así que el umbral de exención puede que te libre de pagar impuestos, pero no de la burocracia.

Lightning se nutre de pequeños pagos… y de las aplicaciones del futuro

La red Lightning se creó para que Bitcoin se pudiera usar para hacer pagos rápidos y económicos.

Ya hoy en día permite aplicaciones que, con los sistemas de pago tradicionales, apenas serían rentables.

Entre ellos se encuentran, por ejemplo:

• comprar un café,
• Multas de aparcamiento,
• Billetes,
• Propinas,
• artículos de periódico digitales,
• Pagos por streaming,
• Micropagos en los videojuegos,
• Donaciones en tiempo real.

Pero el verdadero potencial aún está por llegar.

Cada vez más empresas desarrollan aplicaciones para los llamados pagos de máquina a máquina.

De este modo, en el futuro ya no serán las personas las que paguen, sino que serán los dispositivos o el software los que paguen automáticamente unos por otros.

Un coche eléctrico podría pagar la recarga por sí solo.

Una instalación solar podría vender el exceso de electricidad directamente a los vecinos.

Las máquinas podrían pedir piezas de recambio automáticamente o comercializar los datos de los sensores.

En estos momentos, lo más interesante es lo que está pasando en el ámbito de la inteligencia artificial.

Cada vez se habla más de que, en el futuro, los agentes de IA comprarán y pagarán servicios por su cuenta.

Un agente de IA podría, por ejemplo:

• Contratar potencia de cálculo,
• Obtener datos,
• Pagar las API,
• Comprar traducciones,
• Generar imágenes,
• Usar servicios de software,

y liquidar automáticamente cada uno de los servicios en cuestión de segundos.

Precisamente para este tipo de micropagos, Bitcoin, a través de la red Lightning, se considera una de las soluciones más interesantes desde el punto de vista técnico a nivel mundial.

Sin embargo, si cada pago se convierte al mismo tiempo en una operación fiscal, esta tecnología pierde gran parte de su utilidad práctica.

Con ello, Alemania estaría creando obstáculos adicionales precisamente en una tecnología del futuro, mientras que otros países intentan facilitar precisamente esas innovaciones.

A los comerciantes también les iría peor

El debate suele plantearse casi siempre desde el punto de vista de los propietarios de bitcoins.

Además, los comerciantes también se benefician del uso del bitcoin como medio de pago.

Cada vez más empresas aceptan Bitcoin porque resuelve problemas que los sistemas de pago tradicionales hasta ahora no han sabido resolver del todo.

Entre ellos se encuentran, por ejemplo:

• Micropagos de unos pocos céntimos,
• pagos internacionales sin comisiones elevadas,
• pago inmediato sin riesgo de devolución,
• Pagos las 24 horas del día,
• Transacciones directas sin proveedores de servicios de pago intermedios.

Los nuevos modelos de negocio digitales son los que más se benefician de ello.

Si quieres vender artículos de periódico sueltos, servicios de IA o contenidos digitales por unos pocos céntimos, con las tarjetas de crédito o los servicios de pago tradicionales te topas rápidamente con limitaciones económicas.

El Bitcoin a través de la red Lightning abre aquí posibilidades totalmente nuevas.

Sin embargo, si cada pago individual se convierte en una operación fiscalmente relevante para el cliente, la disposición a utilizar el bitcoin como medio de pago disminuye automáticamente.

Esto no solo supone una carga para los consumidores.

Los comerciantes y los desarrolladores de soluciones de pago innovadoras también pierden un importante mercado de futuro.

Estados Unidos ya se dio cuenta del problema hace tiempo

Curiosamente, este mismo problema también se está debatiendo intensamente en EE. UU.

Allí ya se han presentado varias propuestas de ley destinadas a establecer las llamadas «normas de minimis» para los pagos con bitcoins.

La idea es muy sencilla:

No todos los pequeños pagos cotidianos tienen por qué ser automáticamente una operación sujeta a impuestos.

La «Ley de Equidad Fiscal sobre las Monedas Virtuales» (Virtual Currency Tax Fairness Act), tal y como se presentó inicialmente, preveía que las ganancias derivadas de pagos privados con bitcoins estuvieran exentas de impuestos hasta los 200 dólares estadounidenses por transacción.

Algunos proyectos de ley recientes —entre ellos, el de la senadora Cynthia Lummis— proponen incluso un límite de 300 dólares estadounidenses por pago, con un importe máximo anual adicional.

Lo que llama la atención es la justificación.

No se trata, en absoluto, de dar un trato fiscal preferente al bitcoin.

Más bien, muchos políticos y representantes del sector se han dado cuenta de que las obligaciones de documentación fiscal obstaculizarían considerablemente el desarrollo de un nuevo sector de pagos.

Si ya hay que declarar a Hacienda hasta la compra de un café o el pago de un servicio digital, ni los consumidores ni los comerciantes usarán el bitcoin como medio de pago.

Por eso, en EE. UU. llevan años debatiendo cuáles son los límites razonables para los delitos menores.

Alemania debería seguir de cerca este debate.

Si alguna vez se eliminara de verdad el plazo de retención, sería imprescindible contar al menos con una norma «de minimis» para los pagos pequeños en bitcoins, para no frenar innecesariamente la innovación en el sector de los pagos.

¿Qué alcance tiene el problema hoy en día?

Hay que valorar la situación con sinceridad.

Los pagos con bitcoins todavía tienen un papel secundario en el día a día de los alemanes.

Hoy en día, la mayoría de la gente usa el bitcoin sobre todo como reserva de valor a largo plazo.

El estudio sobre la adopción del bitcoin de 2026 también muestra que, en este momento, la acumulación de patrimonio es mucho más importante que los pagos diarios.

Sin embargo, precisamente por eso sería una decisión poco previsora frenar ya hoy esta tendencia desde el punto de vista fiscal.

Muchas innovaciones digitales empiezan, al principio, como aplicaciones de nicho.

Esto se aplica tanto a Internet como a los smartphones o a los pagos sin contacto.

Si Alemania quiere desempeñar un papel de liderazgo en el ámbito de los métodos de pago digitales en el futuro, no debería imponer cargas innecesarias a las nuevas tecnologías ya desde su fase inicial.

Conclusión

El debate sobre el plazo de retención no solo afecta a los inversores.

También afecta al futuro del bitcoin como medio de pago.

Si pagas con bitcoins, a efectos fiscales se considera que los vendes.

Hoy en día, el plazo de tenencia de un año garantiza que los bitcoins que se mantienen a largo plazo se puedan usar en el día a día sin que ello suponga ninguna carga fiscal adicional.

Si se suprime esta norma, cada pago individual se convertirá en un caso que hay que documentar.

El mayor problema no sería el impuesto en sí.

Sino el papeleo que conlleva cada uno de los pagos.

Precisamente las tecnologías del futuro, como Lightning, los pagos entre máquinas o los agentes de IA, se basan en que se puedan procesar de forma automática y sencilla millones de pequeños pagos.

Si cada uno de estos pagos se convierte al mismo tiempo en una operación fiscal, esto supone un gran obstáculo tanto para los consumidores como para los comerciantes y los desarrolladores.

Por eso, quien quiera fomentar la innovación en el ámbito de los medios de pago digitales no debería crear más obstáculos de este tipo.

Fuentes e información adicional

• Artículo 23 de la Ley del Impuesto sobre la Renta (operaciones de enajenación de carácter privado)
• Carta del Ministerio Federal de Hacienda (BMF) del 6 de marzo de 2025: cuestiones específicas sobre el tratamiento fiscal de los criptoactivos a efectos del impuesto sobre la renta
• BFH, sentencia de 14 de febrero de 2023 – IX R 3/22
• Ley de Oportunidades de Crecimiento (límite exento de 1.000 euros)
• Banco Central Alemán – Hábitos de pago en Alemania
• Ley de Equidad Fiscal en materia de Monedas Virtuales (EE. UU.)
• Propuesta de la senadora Cynthia Lummis sobre la norma «de minimis» para los pagos con bitcoins
• Oficina Tributaria de Australia – Bienes de uso personal
• Portugal – Fiscalidad de las criptomonedas
• Estudio sobre la adopción del bitcoin en 2026, Peter Rochel / Oberwasser Consulting